摘要：多只大型寬基股票ETF宣布降費(fèi)，每年可為投資者節(jié)約逾50億成本。證監(jiān)會(huì)：互換便利首批500億元操作已落地，超120家上市公司披露回購(gòu)增持再貸款。證監(jiān)會(huì)：打擊財(cái)務(wù)造假，今年前10個(gè)月罰沒(méi)款金額110億元。國(guó)家數(shù)據(jù)局局長(zhǎng)劉烈宏主持召開(kāi)民營(yíng)企業(yè)座談會(huì)。上證資產(chǎn)支持證券細(xì)分指數(shù)系列將于11月20日正式發(fā)布。深圳市取消普通住房和非普通住房標(biāo)準(zhǔn)。深圳中院裁定柔宇科技破產(chǎn)。

隔夜外盤(pán)

美股三大股指收盤(pán)漲跌不一，標(biāo)普500指數(shù)漲0.4%，報(bào)5916.98點(diǎn)；道指跌0.28%，報(bào)43268.94點(diǎn)；納指漲1.04%，報(bào)18987.47點(diǎn)。大型科技股多數(shù)上漲，英偉達(dá)漲近5%，特斯拉、奈飛漲超2%，微軟、蘋(píng)果小幅上漲；英特爾跌超2%。納斯達(dá)克中國(guó)金龍指數(shù)收跌0.75%，熱門(mén)中概股多數(shù)下跌，小鵬汽車(chē)跌超3%，阿里巴巴跌超2%。

歐洲三大指數(shù)全部下跌。截至收盤(pán)，英國(guó)富時(shí)100指數(shù)跌0.33%，法國(guó)CAC40指數(shù)跌1.07%，德國(guó)DAX30指數(shù)跌1.07%。

熱點(diǎn)聚焦

1、多只大型寬基股票ETF宣布降費(fèi) 每年可為投資者節(jié)約逾50億成本

11月19日，華夏、華泰柏瑞、易方達(dá)、嘉實(shí)、南方、華安等多家基金管理人官網(wǎng)顯示，將旗下大型寬基股票ETF管理費(fèi)率、托管費(fèi)率分別調(diào)降至0.15%、0.05%。包括6只規(guī)模超千億元的股票ETF，其中華泰柏瑞滬深300ETF單只規(guī)模接近4000億元。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，相關(guān)股票ETF規(guī)模合計(jì)超過(guò)1.3萬(wàn)億元，涉及滬深300、上證50、中證500、中證1000、科創(chuàng)板50等核心寬基指數(shù)。業(yè)內(nèi)人士表示，以當(dāng)前規(guī)模測(cè)算，每年可為投資者降低持有成本超過(guò)50億元。

2、證監(jiān)會(huì)：互換便利首批500億元操作已落地 超120家上市公司披露回購(gòu)增持再貸款

證監(jiān)會(huì)主席吳清在第三屆國(guó)際金融領(lǐng)袖投資峰會(huì)上致辭表示，在中央政府領(lǐng)導(dǎo)下，國(guó)家宏觀管理部門(mén)和金融管理部門(mén)出臺(tái)了一系列大力度的政策利好和政策工具，穩(wěn)定投資者信心。我們會(huì)同人民銀行快速推出了證券基金保險(xiǎn)公司互換便利和股票回購(gòu)增持再貸款兩項(xiàng)貨幣政策工具，目前，互換便利首批500億元操作已經(jīng)落地，超過(guò)120家上市公司披露了回購(gòu)增持再貸款。

3、證監(jiān)會(huì)：打擊財(cái)務(wù)造假 今年前10個(gè)月罰沒(méi)款金額110億元

針對(duì)財(cái)務(wù)造假頑疾，證監(jiān)會(huì)加強(qiáng)部際協(xié)調(diào)和央地協(xié)同，構(gòu)建綜合懲防體系，開(kāi)展打擊上市公司財(cái)務(wù)造假專(zhuān)項(xiàng)行動(dòng)。今年前10個(gè)月查辦相關(guān)案件658件，罰沒(méi)款金額110億元，超過(guò)去年全年。同時(shí)，充分考慮A股市場(chǎng)中小投資者占絕大多數(shù)的實(shí)際，堅(jiān)持趨利避害、突出公平、規(guī)范發(fā)展，對(duì)股份減持、量化交易、融券及時(shí)完善制度規(guī)則和監(jiān)管措施。

4、國(guó)家數(shù)據(jù)局局長(zhǎng)劉烈宏主持召開(kāi)民營(yíng)企業(yè)座談會(huì)

11月19日下午，國(guó)家數(shù)據(jù)局黨組書(shū)記、局長(zhǎng)劉烈宏主持召開(kāi)民營(yíng)企業(yè)座談會(huì)，與海天瑞聲、中興通訊、滴滴、觀安信息、軟通智慧、360集團(tuán)、宏景科技、來(lái)布科技、品高股份、金山辦公、金杜律師事務(wù)所等民營(yíng)企業(yè)負(fù)責(zé)人座談交流。會(huì)上，企業(yè)家結(jié)合生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)實(shí)際，分析研判行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀、面臨困難問(wèn)題，并對(duì)數(shù)據(jù)工作提出意見(jiàn)建議。劉烈宏表示，國(guó)家數(shù)據(jù)局成立以來(lái)高度重視民營(yíng)企業(yè)意見(jiàn)，推動(dòng)建立企業(yè)聯(lián)系制度，多次召開(kāi)企業(yè)家座談會(huì)，著力為民營(yíng)企業(yè)發(fā)展創(chuàng)造良好政策環(huán)境。下一步，國(guó)家數(shù)據(jù)局將在制定數(shù)據(jù)領(lǐng)域重大政策、重大規(guī)劃和推進(jìn)重大改革等工作中，認(rèn)真研究吸納企業(yè)提出的意見(jiàn)建議，會(huì)同相關(guān)部門(mén)推動(dòng)優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境，加快建設(shè)全國(guó)一體化數(shù)據(jù)市場(chǎng)，進(jìn)一步發(fā)揮數(shù)據(jù)要素疊加倍增效應(yīng)，深化數(shù)據(jù)領(lǐng)域國(guó)際合作。

5、上證資產(chǎn)支持證券細(xì)分指數(shù)系列將于11月20日正式發(fā)布

上海證券交易所、中證指數(shù)有限公司發(fā)布公告稱(chēng)，將于2024年11月20日正式發(fā)布上證資產(chǎn)支持證券細(xì)分指數(shù)系列，為市場(chǎng)提供多樣化的業(yè)績(jī)基準(zhǔn)。上證資產(chǎn)支持證券細(xì)分指數(shù)系列選取在上海證券交易所掛牌或上市的，底層資產(chǎn)分別為融資租賃、應(yīng)收賬款、消費(fèi)金融、小額貸款、供應(yīng)鏈金融的資產(chǎn)支持證券作為各指數(shù)樣本，以反映相應(yīng)市場(chǎng)細(xì)分資產(chǎn)支持證券的整體表現(xiàn)。

6、深圳市取消普通住房和非普通住房標(biāo)準(zhǔn)

深圳市住房和建設(shè)局、深圳市財(cái)政局、國(guó)家稅務(wù)總局深圳市稅務(wù)局發(fā)布關(guān)于取消普通住房標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)事項(xiàng)的通知，取消深圳市普通住房和非普通住房標(biāo)準(zhǔn)。對(duì)個(gè)人銷(xiāo)售住房涉及的增值稅、個(gè)人購(gòu)買(mǎi)住房涉及的契稅，按照《關(guān)于促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)平穩(wěn)健康發(fā)展有關(guān)稅收政策的公告》有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。對(duì)個(gè)人轉(zhuǎn)讓住房未提供完整、準(zhǔn)確的房屋原值憑證，不能正確計(jì)算房屋原值和應(yīng)納稅額的，根據(jù)規(guī)定實(shí)行個(gè)人所得稅核定征稅，以轉(zhuǎn)讓收入的1%核定應(yīng)納個(gè)人所得稅額。本《通知》自2024年12月1日起施行。

主題機(jī)會(huì)

1、英偉達(dá)聯(lián)手鴻海擴(kuò)大Blackwell量產(chǎn)，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈公司有望受益  

英偉達(dá)在官方博客表示，將聯(lián)手鴻海在臺(tái)灣、墨西哥兩地打造AI工廠，擴(kuò)大Blackwell芯片測(cè)試和生產(chǎn)規(guī)模，以最快的速度將工廠投入運(yùn)營(yíng)。鴻海19日證實(shí)，將與英偉達(dá)攜手打造AI工廠，運(yùn)用Omniverse平臺(tái)，以數(shù)字孿生技術(shù)重塑制造業(yè)未來(lái)。

Blackwell是英偉達(dá)在2024年3月推出的新一代AI芯片與超級(jí)計(jì)算平臺(tái)，Blackwell用作培訓(xùn)大語(yǔ)言AI模型，其速度比英偉達(dá)上一代芯片H100的速度快2.5倍。戴爾首席執(zhí)行官18日表示，戴爾率先推出第一臺(tái)采用Blackwell系列GB200 NVL72伺服器架構(gòu)，并提供液冷散熱解決方案，出貨給云廠商CoreWeave。TrendForce集邦咨詢(xún)預(yù)估，2025年Blackwell平臺(tái)在高端GPU的占比有望超過(guò)80%。分析師認(rèn)為，隨著B(niǎo)lackwell平臺(tái)的持續(xù)出貨，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈有望受益。

相關(guān)概念公司有麥格米特、淳中科技等。

2、安全高效，全球首條GWh級(jí)新型固態(tài)電池產(chǎn)線落地 

據(jù)報(bào)道，11月19日，全球首條GWh級(jí)新型固態(tài)電池生產(chǎn)線在安徽安瓦新能源科技有限公司正式落戶(hù)安徽蕪湖。安瓦新能源與蕪湖經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)合作，共同打造的新型固態(tài)電池產(chǎn)業(yè)園一期工程占地約150畝，規(guī)劃建設(shè)了5GWh產(chǎn)能的固態(tài)電池研發(fā)中心和高集成的自動(dòng)化生產(chǎn)線。值得注意的是，此次落地的首條生產(chǎn)線設(shè)計(jì)年產(chǎn)能高達(dá)1.25GWh，這不僅是全球首條實(shí)現(xiàn)GWh級(jí)別生產(chǎn)的固態(tài)電池生產(chǎn)線，而且在技術(shù)和產(chǎn)能上都邁出了重要一步。

固態(tài)電池作為電動(dòng)汽車(chē)動(dòng)力電池的一種新型形式，具有安全性高、能量密度大、充電速度快等優(yōu)點(diǎn)，可廣泛應(yīng)用于汽車(chē)、低空經(jīng)濟(jì)、儲(chǔ)能等領(lǐng)域。與傳統(tǒng)的鋰離子電池相比，固態(tài)電池采用固態(tài)電解質(zhì)，可以有效降低短路和熱失控的風(fēng)險(xiǎn)，為電動(dòng)汽車(chē)的安全性提供了更有力的保障。此項(xiàng)技術(shù)創(chuàng)新將為電動(dòng)汽車(chē)行業(yè)帶來(lái)革命性的變化，使得電動(dòng)汽車(chē)的續(xù)航能力大幅提升，同時(shí)降低使用成本。

相關(guān)概念公司當(dāng)升科技、海目星等。

3、首顆全調(diào)度以太網(wǎng)DPU芯片發(fā)布，DPU芯片滲透率望加速提升    

據(jù)報(bào)道，中國(guó)移動(dòng)宣布，攜手華為、中興、華三、銳捷、盛科、云豹智能等產(chǎn)業(yè)合作伙伴共同發(fā)布首顆全調(diào)度以太網(wǎng)（GSE）DPU 芯片 ——“智算琢光”。該芯片是首顆全量支持GSE標(biāo)準(zhǔn)的DPU芯片，支持200G端口速率、以及GSE協(xié)議特有的報(bào)文容器噴灑以及基于DGSQ的擁塞控制機(jī)制等能力，并完成與業(yè)界多家主流交換芯片對(duì)接驗(yàn)證?；谠撔酒罱ǖ腉SE網(wǎng)絡(luò)性能可比傳統(tǒng)RoCE網(wǎng)絡(luò)提升30%以上，大幅提升GPU節(jié)點(diǎn)間通信效率，填補(bǔ)我國(guó)在新型智算中心網(wǎng)絡(luò)高性能DPU芯片領(lǐng)域的空白。

DPU即數(shù)據(jù)處理器，具備強(qiáng)大網(wǎng)絡(luò)處理能力，以及安全、存儲(chǔ)與網(wǎng)絡(luò)卸載功能，可釋放CPU算力，能夠完成CPU所不擅長(zhǎng)的網(wǎng)絡(luò)協(xié)議處理、數(shù)據(jù)加解密、數(shù)據(jù)壓縮等數(shù)據(jù)處理任務(wù)，實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)中心降本提效。在AI時(shí)代，智算中心需要處理的數(shù)據(jù)量井噴，DPU能夠釋放智算中心的有效算力，解決基礎(chǔ)設(shè)施降本增效問(wèn)題，重要性和滲透率正逐漸提升。DPU產(chǎn)業(yè)目前仍以國(guó)外企業(yè)為主導(dǎo)，英偉達(dá)、博通等巨頭份額占比較高，國(guó)內(nèi)華為、阿里等少數(shù)大廠也已實(shí)現(xiàn)商用。信通院預(yù)計(jì)，2025年我國(guó)數(shù)據(jù)中心DPU滲透率可達(dá)到12.7%。隨著AI驅(qū)動(dòng)及國(guó)產(chǎn)替代的持續(xù)推進(jìn)，我國(guó)DPU芯片發(fā)展望提速。

相關(guān)概念公司有恒為科技、中化巖土等。

公司新聞

1、深圳中院裁定柔宇科技破產(chǎn)

11月18日，深圳市中級(jí)人民法院裁定宣告柔宇科技股份有限公司破產(chǎn)，同時(shí)宣告破產(chǎn)的還有兩家關(guān)聯(lián)公司：深圳柔宇顯示技術(shù)有限公司和深圳柔宇電子技術(shù)有限公司。這一紙裁定意味著，曾經(jīng)估值高達(dá)500多億元的深圳獨(dú)角獸企業(yè)隕落，柔宇科技這家昔日的柔性屏技術(shù)先鋒，正式結(jié)束了其在科技舞臺(tái)上的輝煌篇章。

2、龍版?zhèn)髅剑和獠苛魍ūP(pán)相對(duì)較小 股價(jià)可能存在非理性炒作風(fēng)險(xiǎn)

龍版?zhèn)髅?605577)11月19日晚間發(fā)布股票交易異常波動(dòng)公告，截至2024年11月19日，公司實(shí)際控制人黑龍江出版集團(tuán)有限公司持有公司股票2.56億股，占公司股比為57.62%；第二大股東持股比例21.82%，其余外部流通股占比相對(duì)較小，可能存在非理性炒作風(fēng)險(xiǎn)。公司提醒廣大投資者注意二級(jí)市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)，理性決策，審慎投資。

3、粵桂股份：公司目前暫無(wú)與固態(tài)電池相關(guān)的業(yè)務(wù)及客戶(hù)

粵桂股份(000833)11月19日晚間披露股票交易異動(dòng)公告，市場(chǎng)傳聞，公司硫鐵礦可能為固態(tài)電池前端原材料。據(jù)查，公司目前暫無(wú)與固態(tài)電池相關(guān)的業(yè)務(wù)及客戶(hù)。公司目前經(jīng)營(yíng)情況良好，內(nèi)外部經(jīng)營(yíng)環(huán)境未發(fā)生重大變化。

4、宇通重工：目前無(wú)人駕駛環(huán)衛(wèi)設(shè)備和礦用車(chē)市場(chǎng)總體尚處于探索階段

宇通重工(600817)11月19日晚間發(fā)布股票交易異常波動(dòng)公告，近期公司無(wú)人駕駛業(yè)務(wù)受投資者關(guān)注度較高。2023年公司無(wú)人駕駛相關(guān)產(chǎn)品收入占公司總收入的比例低于5%。目前無(wú)人駕駛環(huán)衛(wèi)設(shè)備和礦用車(chē)市場(chǎng)總體尚處于探索階段，未來(lái)在技術(shù)研發(fā)、產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)能力、盈利能力等方面尚存在不確定性，該類(lèi)產(chǎn)品的生產(chǎn)銷(xiāo)售受到未來(lái)的市場(chǎng)需求變化、行業(yè)和國(guó)家政策變化等多種因素影響，對(duì)于公司未來(lái)業(yè)績(jī)的影響存在較大不確定性。

5、小鵬汽車(chē)：第三季度總收入101億元 同比上升18.4%

小鵬汽車(chē)11月19日在港交所公告，2024年第三季度總收入為人民幣101億元（14.4億美元），較2023年同期上升18.4%，并較2024年第二季度上升24.5%。2024年第三季度汽車(chē)銷(xiāo)售收入為人民幣88.0億元（12.5億美元），較2023年同期上升12.1%，并較2024年第二季度上升29.0%。2024年第三季度小鵬汽車(chē)普通股股東應(yīng)占凈虧損為人民幣18.1億元（2.6億美元），相較而言，2023年同期為人民幣38.9億元，而2024年第二季度為人民幣12.8億元。

6、圓通速遞：10月快遞業(yè)務(wù)收入同比增長(zhǎng)26.94%

圓通速遞(600233)11月19日晚間公告，2024年10月公司快遞業(yè)務(wù)收入57.04億元，同比增長(zhǎng)26.94%；業(yè)務(wù)完成量為24.73億票，同比增長(zhǎng)31.18%。

7、申通快遞：10月快遞服務(wù)業(yè)務(wù)收入同比增長(zhǎng)24.86%

申通快遞(002468)11月19日晚間公告，2024年10月公司快遞服務(wù)業(yè)務(wù)收入44.26億元，同比增長(zhǎng)24.86%；完成業(yè)務(wù)量21.86億票，同比增長(zhǎng)30.35%。

8、長(zhǎng)陽(yáng)科技：與中國(guó)科學(xué)院物理研究所就共同參與固態(tài)電池復(fù)合膜開(kāi)發(fā)簽訂《技術(shù)開(kāi)發(fā)合同》

長(zhǎng)陽(yáng)科技(688299)11月19日晚間公告，公司與中國(guó)科學(xué)院物理研究所就共同參與固態(tài)電池復(fù)合膜開(kāi)發(fā)簽訂《技術(shù)開(kāi)發(fā)合同》，本項(xiàng)目研究開(kāi)發(fā)經(jīng)費(fèi)和報(bào)酬400萬(wàn)元。本項(xiàng)目擬開(kāi)發(fā)一種高孔隙率、高強(qiáng)度、熱穩(wěn)定且超薄的多孔基膜材料，結(jié)合原位聚合工藝和基膜致密填充技術(shù)研發(fā)出兼具高離子電導(dǎo)率、寬電化學(xué)窗口、高機(jī)械強(qiáng)度和優(yōu)異界面相容性的復(fù)合導(dǎo)離子膜，在此基礎(chǔ)上組裝高能量密度、高安全性、長(zhǎng)循環(huán)壽命固態(tài)鋰電池。